4月16日|國盛證券研報指出,電投能源電解鋁業務確定放量,25年分紅54%,煤+鋁+電全面深化價值凸顯。2025年公司年實現歸母淨利潤54.19億元,同比增長1.45%;2026年一季度實現歸母淨利潤20.01億元,同比增長28.35%。電解鋁業務是全年業績增長核心引擎。供給端約束構成了鋁價的核心支撐力量,中東受損產能的復產週期較為漫長,全球鋁市場面臨持久性的供應缺口,市場普遍認為當前鋁價處於長週期上漲的初期階段。煤炭業務基本盤穩固,新能源業務高速增長。公司注重股東回報。考慮到電解鋁價格上行及公司26年電解鋁產量明顯上修,提高盈利預測,維持“買入”評級。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯